Overton
Администратор
- Сообщения
- 24 632
- Реакции
- 5 456
Оглавление:
- Что такое маржинальные зоны в трейдинге
- Как рассчитать уровни для маржинальных зон
- Как строить маржинальные зоны
- Как торговать маржинальные зоны по методу Митюкова
- Маржинальные зоны по индексу доллара
- Внутридневная маржа
- Построение зон от экстремумов
Что такое маржинальные зоны в трейдинге ▲
Маржинальный зоны на форекс – это зоны, которые являются сильными уровнями поддержки и сопротивления и на основе которых можно предположить дальнейшее движение торгового инструмента. Маржинальные зоны строятся на основе уровней маржинального требования к фьючерсу Чикагской товарной биржи (CME), который соответствует конкретному торговому инструменту на спот рынке. Уровни маржинального требования формируют определенную величину хода фьючерса (а следовательно и соответствующей валютной пары), условно это можно назвать волатильностью, которую маркетмейкер задает торговому инструменту.
На рисунке указана пара USDCHF, где отчетливо видно движение по тренду и отработку маржинальных уровней. Видна также условная волатильность и определенная величина хода, на которую пара растет после чего откатывает на меньший, но кратный размер хода. В примере показана работа индикатора маржинальных зон ProMaker.
Маржинальные зоны для терминала MT5 и MT4. Индикатор ProMaker:
|
Далее
Маржинальные зоны в трейдинге - это области, на которые реагирует цена, а закрытие дня (американской торговой сессии) ниже или выше определенного уровня сигнализирует нам о потенциале дальнейшей тенденции (это одно из классических правил по методу Сергея Митюкова, основанное на наблюдении и сборе статистики, однако можно использовать зоны как некий ход волатильности и другими способами).
При торговле фьючерсным контрактом на валютную пару биржа удерживает с открытой позиции покупателя или продавца определенную маржу как залог (по мажорам внутри дня она равна 500$, а при переходе на следующие сутки считается нижеописанным способом) . Логично предположить, что при приближении к конкретным уровням продавцы или покупатели фьючерсных контрактов будут вынуждены либо закрыть свои позиции (отпустить уровень) либо добавить средства и снова продать или купить контракты в зависимости от тенденции рынка (защитить уровень).
Это лишь одно из объяснений функционирования и отработки маржинальных уровней, но можно также и дополнить эту точку зрения. Маржинальные зоны на форекс (на фьючерсах, форекс тут как производная) - это ход цены, отведенный биржей как волатильность, потенциальное движение для импульса. Данные зоны в трейдинге используются не только как уровни поддержки и сопротивления, но и как потенциальные точки входа при работе по тренду. Четверть и половина зоны полного хода в обратном направлении тренда являются как раз точками для возможного входа в позиции по тренду.
В поддержку данного утверждения можно привести следующий аргумент: при повышении маржинальных требований априори увеличивается волатильность инструмента, правило действует и наоборот (достаточно посмотреть на истории), при уменьшении волатильности пары в целом (когда наступает период флета) уменьшаются и маржинальные требования.
Для примера ниже приведен график российского рубля и его резкое падение в отношении доллара в марке 2020 года. Наглядно видно, как во время этого мощного тренда биржа постоянно увеличивала маржинальные требования и в итоге они были подняты в два раза!
И это всего за один месяц. При этом стоит отметить, что до марта 2020 маржинальные требования в размере 2200 были активными несколько лет.
Это вполне логично. Почему? Дальше станет понятнее после того, как будет разобран сам принцип построения маржинальных зон.
Пока нам стоит запомнить, что таким образом формируется зона поддержки/сопротивления, которые и использует трейдер при работе с маржинальным анализом.
Как рассчитать уровни для маржинальных зон▲
(Сразу хотелось бы оговориться, что в данном случае мы рассматриваем Чикагскую товарную биржу, ввиду того, что именно на ней проходят максимальные объемы торгов (максимальные, а значит наиболее значимые).
На примере разберем, что необходимо сделать, чтобы определить маржинальные зоны по паре EUR/USD.
- Переходим на сайт cmegroup.com, где мы можем посмотреть маржинальные требования по торговле фьючерсными контрактами.
- В верхнем меню выбираем Trading -> FX
- Далее нам необходимо перейти на страницу нужного нам контракта. В нашем примере это Euro FX Futures
- После этого переходим в раздел “Margins”, чтобы увидеть какие маржинальные требования у биржи относительно фьючерса на евро. Как видим – это 2100$. (Значение на момент написания статьи)
Именно такая сумма должна быть на счету у держателя контракта, чтобы его позиция была перенесена на следующий день.
- Теперь нам необходимо узнать, при прохождении какого количества пунктов будет полностью удержана данная маржа. Переходим по ссылке Contract Specs (спецификация
Находим следующую информацию:
- Получаем количество пунктов, после прохождения которых наступает маржинальная зона.
2100 $ / 12,5$ = 168 п.
Как строить маржинальные зоны▲
Маржинальные зоны в трейдинге как правило строятся от локальных экстремумов, причем если строить по методу Сергея Митюкова, то есть еще ряд дополнительных правил, о которых будет рассказано ниже.
Для построения маржинального уровня берем экстремум и отмечаем от него 168 пунктов (если мы говорим о примере рассчитанном выше). Следующий уровень строим на 10% дальше, если опять оперировать примером, то на 184.8 % = 168п +10%.
Оба этих уровней образуют маржинальную зону:
- первый уровень - 168п. - Maintence
- второй уровень - 184.8п - Initial
Половина и четверть маржинальной зоны▲
Теперь рассмотрим участников рынка, которые покупают или продают фьючерсные контракты с плечом 1:2 и 1:4. Логично сделать вывод, что для них данные уровни сократятся вдвое и в четверть раз соответственно.
Для спекулянтов с плечом 1:2 маржа иссякнет уже через 168/2 = 84 пункта, а для более рисковых игроков через 168/4 = 42 пункта. (Если все также оперировать конкретным примером выше).
Следовательно по тому же принципу что и зону полной маржи мы можем построить промежуточные уровни. Причем ½ значительно важнее , чем ¼ и ее в свою очередь называют дневной контрольной зоной.
На рисунке прекрасно видно, как пара отработала четверть и половину при движении к недельной маржинальной зоне.
1/6 маржинальной зоны▲
И хотя практически везде на форумах по торговле по маржинальным зонам вы найдете применение только 1/4 и 1/2 в качестве ключевых уровней, по которым проходит движение торгового инструмента, иногда используется 1/6 маржинальной зоны, как уровень сопротивления и точка входа при движении по сильному тренду.
Шестая часть по сути близкая зона и она начинает работу, когда пара не может дать существенную коррекцию при продолжении движения, ввиду того, что по инструменту наблюдается слишком сильный устойчивый тренд .
Например, на конкретном примере пары EUR/USD на начало ноября 2019 года видно что устойчивый нисходящий тренд по паре до зоны полной маржи давал откат исключительно до уровня 1/6. Откат можно было зафиксировать три раза, а следовательно это были три потенциальные точки входа.
Конечно, на примере приведен конкретный, удобный случай, чтобы наглядно показать мысль, но не всегда все так просто. Поэтому торговать через 1/6 лучше через паттерны на младших таймфреймах.
По наблюдениям также можно сказать, что 1/6 маржинальной зоны также часто отрабатывает на золоте, как сильно волатильном инструменте.
На примере отчетливо видно. что 1/6 явилась уровнем сопротивления и через нее образовался паттерн "Голова и плечи", фактически вход был подтвержден двумя сигналами (паттерн и маржинальная зона), а следовательно сигнал был достаточно сильным. Как видим прогноз отработал. Золото как минимум упало к своему уровню 1/2.
Но стоит оговориться что данный уровень стоит применять на сильном тренде, который встречается редко, а вот на индексе доллара 1/6 по моим собственным наблюдениям очень хороший инструмент. Индекс доллара не сильно волатильный инструмент, поэтому даже 1/6 создает для индекса сопротивление или поддержку.
Для наглядности еще один пример реакции индекса доллара на уровень 1/6. На скрине хорошо еще видны и отличные отработки 1/2 как поддержки и 1/4 как сопротивления.
Как торговать маржинальные зоны по методу Митюкова▲
Маржинальные зоны это всего лишь уровни, построенные различными способами на графике, и которые воспринимаются трейдерами как уровни поддержки или сопротивления. Необходимо понимать, что построение данных зон не носит какого-то точного правила. Фактически это ложиться сугубо на плечи трейдера и его понимание функционирования рынка, его принципов торговой системы и прочих индивидуальных особенностей.
Однако, существуют некоторые общие, наиболее распространенные правила, по которым набрана статистика отработки маржинальных зон. В интернете данная система известна как торговая система Сергея Митюкова.
Правила достаточно просты:
- Зоны строятся от локальных экстремумов.
- Проход и закрытие Америки (а следовательно крилинг СМЕ) ниже 1/2 из маржинальных зон делает достижение зоны полной маржи наиболее вероятным развитием сценария. При этом по статистике на кроссах, на дистанции эта вероятность равно 70%. При этом лучшими точками входа будут уровни в обратном построении 1/4 и 1/2.
- Зоны не перестраиваются пока не будет закрытие в противоположном направлении выше 1/2.
- Если одна из зон полной маржи не достигнута, то при развороте и закрытии выше или ниже зоны 1/2 в предыдущую сторону модель меняет направлении и достижении зоны полной маржи в обратном направлении уже увеличивается в вероятностном соотношении.
Давайте разберем на примере (в примерах использован индикатор NKZMaker.PRO). Пример рассмотрен на валютной паре AUD/USD
- Мы видим восходящий тренд и закрепление пары выше половины марж. зоны.
- После чего, еще до достижения зоны полной маржи идет обратная нисходящая коррекция. Это коррекция останавливается на зоне 1/2 уже в противоположном направлении. Это наилучшая точка входа для покупок в данной ситуации с точки зрения соотношения риска к прибыли.
- После чего мы видим хороший рост по паре к области зоны полной маржи
Теперь рассмотрим модель по методу Митюкова, когда после закрепления за 1/2 торговый инструмент меняет свое направление. При не отработке полного маржинального цикла и смене тенденции (закреплении за 1/2 в обратную сторону) вероятность отработки полного маржинального хода увеличивается.
Рассмотрим пример на паре AUDUSD:
.
- Пара закрепилась выше 1/2 на восходящем цикле, но после случился разворот.
- AUDUSD совершила теперь закрепление ниже 1/2 от максимума, чем самым перевернулась в нисходящий цикл.
- Прошла отработка маржинального уровня, где также видна реакция рынка.
Маржинальные зоны по индексу доллара▲
Ранее мы уже разбирали, что для большинства валютных пар есть соответствующий фьючерс на биржи CME, по которому можно рассчитать маржинальные требования, а следовательно (применимо к рынку форекс), можно построить маржинальные зоны.
Но у индекса доллара также есть фьючерс, только представлен он не на бирже CME, а на бирже ICE. Взяв с нее маржинальные требования мы можем строить маржинальные уровни по индексу. Но самое главное эти уровни прекрасно отрабатывают не только как уровни поддержки и сопротивления, но также могут задавать направлении движения по указанным выше правилам. (речь идет о закрытии выше половины в каком-либо направлении и приоритете движения инструмента в сторону закрытия до зоны полного маржинального хода).
Выше на графике представлен индекс доллара и отработка маржинальных зон при нисходящем движении. Обратите внимания как точно мы прошли вниз 2.5 маржинального хода. При этом зоны являлись то уровнями сопротивления, то уровнями поддержки.
Еще раз хотелось бы напомнить, что все эти уровни мы можем построить заранее имея лишь один только экстремум. а дальше двигаться уже от одной зоны к другой, откладывая уровни на определенное количество пунктов. (уровни маржинальных требований с фьючерса).
И вот после того, как 2.5 хода были пройдены. Индекс тут же отбросили на полный маржинальный ход, но уже в коррекцию.
Учитывая вышесказанное, рекомендую всем трейдерам использовать индекс доллара как дополнительный индикатор при анализе движения мажоров (особенно евро, которое составляет большую часть в индексе), а в свою очередь для анализа индекса доллара использовать маржинальные уровни на форекс.
Внутридневная маржа▲
Для скальперов. внутри дня, полезно будет учитывать и внутридневную маржу.
Внутридневная маржа на данный момент по всем мажорам составляет 500$. А следовательно по паре EUR/USD = 500$/12,5$ = 40 пунктов.
Именно при прохождении данного количества пунктов внутри дня (ввиду того, что спекулянтам придется либо добавлять средств либо закрывать позиции) образуется локальный уровень поддержки/сопротивления.
Возьмем все тот же график EUR/USD и построим от минимум начала торговой сессии (европейской, американской) прямойугольник в 40 пунктов, на примере видно, что реакция на прохождение 40 пунктов внутри дня присутствует, локальный экстремум можно также использовать, например, скальперам.
Построение зон от экстремумов▲
На рынке всегда присутствуют как продавцы, так и покупатели. В подавляющем большинстве случаев на экстремумах образуются максимальные объемы, а следовательно есть и те, кто купил на максимуме и продал на минимуме.
Именно от этих «везучих» игроков мы отсчитываем уровень маржи. Именно на этих уровнях маржа будет добавлять и будет формироваться уровень сопротивления или наоборот, фьючерсные контракты будут закрыты по MarginCall за чем стандартно последует пробитие экстремума.
Еще один фактором построения от экстремумов также является и то, что именно по данному способу была собрана статистика, которая указывает, что построение таким методом дает наибольшее количество отработок уровней на дистанции.
Данные уровни прекрасно показывают нам какие маржинальные зоны по фьючерсам уже пройдены или еще не достигнуты. Недельная контрольная зона – это уровень, который чаще всего достигается в течении недели (поэтому и название такое). Но, понятно, что все зависит от рынка и при тренде уровень может быть взят за пару дней, а на флете – оставаться нетронутым недели.
Смотрите также: Индикатор маржинальных зон (DkzNkzMaker)
Последнее редактирование:
![Exness-Real - [GBPUSDk,H1].png](https://overtonfx.ru/data/attachments/0/164-87087a04d73276f26ff3379a9b730d53.jpg?hash=hwh6BNcydv "Exness-Real - [GBPUSDk,H1].png")
