В фокусе рынка форекс

[Overton]

BBG: потребинфляция в Европе вернулась к однозначным значениям, но базовый показатель продолжает бить рекорды

Все спикеры ЕЦБ, включая Лагард, уже дали понять, что ЕЦБ будет повышать ставку с повышенным шагом в 0.5% минимум в течении 2 след заседаний

 

[Overton]

После отчета Non-Farms, рынки свопов немного смягчили ожидания по повышению ставки ФРС
Закладывают пик ставки в 5.05%

 

[Overton]

BofA: акции США против мировых акций (в USD)

 

[Overton]

CrossBorder: ликвидность в системе КНР и моментум изменения динамики ВВП КНР - история

Китай активно вливал ликвидность в систему весь декабрь 2022г

ЦБ КНР обещает сохранять объем ликвидности в системе в изобилии в 2023г

инвестдома начинают повышать прогнозы по динамике ВВП КНР в 2023г

 

[Overton]

Morgan Stanley предупреждает, что акции США рискуют упасть на 22%

Фондовые индексы США могут упасть еще на 22% по сравнению с текущими уровнями

 

[Overton]

Главное событие дня
17:00 USD Выступление главы ФРС г-на Пауэлла

 

[Overton]

О как )

Schnabel (ЕЦБ):
- ставка ЕЦБ должна быть значительно повышена
- финусловия должны стать ограничительными

 

[Overton]

Главное события дня (да и недели, а то рынок замер во флете, вполне ожидаемо):

16:30: Базовый индекс потребительских цен (ИПЦ) (м/м) (дек)

 

[Overton]

Аналитики ожидают снижения годовой инфляции в США в декабре до 6.5% с 7.1% в ноябре.

 

[Overton]

Тень войны покидает Тайвань. США и Китай отказываются от военного сценария в Азиатско-Тихоокеанском регионе. По оценкам экспертов, реализация военного сценария в Тихом океане была бы чревата для обеих сторон огромными потерями, которых они не хотят — Ъ

 

[Overton]

JPMorgan: мировая инфляция продолжает замедляться - в среднем растет на 0,25% в месяц в последние три месяца, что составляет менее половины пиковых значений середины 2022 г.

ФРС боится повторение ситуации 70-х годов, когда инфляция временно снизилась, а потом выросла до новых высот

 

[Overton]

Morgan: мировые акции торгуются с историческим дисконтом к акциям США

BofA говорит про тоже самое

Уже идет ротация в европейские акции, которые сильнее всех пострадали на фоне оттоков из-за украинского конфликта и энергетического кризиса.

 

[Overton]

О вчерашних качелях:

Инфляция без учета энергии и продуктов питания остается на высоком уровне и растет на 2.25% за 6 месяцев и на 5.7% за год. Практически нет сброса инфляционного давления по сравнению с пиковым показателем в июне 2022 (3.37%).

Напомню, что ФРС закладывают 2%. Рано радуются рынки, очень рано

 

[Overton]

BBG: ЦБ Японии проводит рекордные дневные покупки в японских бондах

 

[Overton]

Экономика Великобритании может избежать скатывания в рецессию до конца этого года, так как потребители продолжают тратить деньги в условиях самого сильного за всю историю снижения стоимости жизни.

Великобритания, возможно, все еще не находится в рецессии. Экономика неожиданно выросла в ноябре.

 

[Overton]

Новый консенсус на рынке по политике ФРС (что сейчас УЖЕ закладывает рынок):

1. пик ставки ФРС теперь < 5%
2. еще повышение ставки суммарно на 0.5% в 1п 2023г и далее понижение на 2% в след 18 мес.

Стоит понимать, что теперь рынок будет реагировать на отклонение от ДАННОГО сценария.

 

[Overton]

По подсчетам Goldman, физики продали все свои акции из SP500 и Nasdaq 100, которые им удалось аккумулировать в 2019 - 2021гг

 

[Overton]

(ЕЦБ) ожидает значительные повышения ставки ЕЦБ на след заседаниях

 

[Overton]

ВВП Китая в 2022 году вырос на 2,9% — это второй самый низкий показатель с 1970-х годов

Низкие темпы роста аналитики в первую очередь связаны с политикой COVID-0.

 

[Overton]

CEO Circle (а не CEO Tether) рассуждает в Давосе о регулировании крипты

CEO Microsoft в Давосе очень много говорит об искусственном интеллекте говорит, что каждый продукт Microsoft будет иметь возможности искусственного интеллекта